背景簡(jiǎn)述

2022 年 3 月,俄羅斯工業(yè)部表示,該國(guó)將禁止向“不友好”國(guó)家出口化肥。烏克蘭糧食和農(nóng)業(yè)政策部長(zhǎng)表示,烏克蘭政府決定暫時(shí)禁止出口所有類型的化肥,致使全球化肥供應(yīng)短缺將更為明顯。其實(shí)在此之前全球化肥供應(yīng)就已趨于緊張,全球第三大鉀肥生產(chǎn)國(guó)白俄羅斯已經(jīng)因?yàn)椤安豢煽沽Α币蛩貙?dǎo)致化肥出口量大幅減少。

化肥作為“糧食的糧食”,對(duì)于各個(gè)國(guó)家來(lái)說(shuō)都是農(nóng)業(yè)剛需。全球化肥進(jìn)口量在持續(xù) 2 年的新冠疫情下,并未受到過(guò)多波及,2020 年和 2021 年各季度均維持在 5700 萬(wàn)噸左右,與 2019 年季度平均進(jìn)口量 5500 萬(wàn)噸相比,同比增長(zhǎng) 3.6%。新冠疫使各國(guó)更加注重糧食安全問(wèn)題,進(jìn)口量不降反升。

但是進(jìn)入 2022 年后,第一季度化肥進(jìn)口量同比降低 28% 。影響全球化肥貿(mào)易量有諸多因素,如化肥貿(mào)易成本攀升、化肥供需格局緊張等。其中,主要原因在于作為化肥第一出口大國(guó)的俄羅斯和化肥出口前十的白俄羅斯化肥出口受限,深刻影響著全球化肥的供應(yīng),致使全球化肥貿(mào)易量驟減。預(yù)計(jì) 2022 年全年,全球化肥產(chǎn)品或?qū)⑵o供應(yīng),化肥貿(mào)易數(shù)量將減小。

01 全球化肥產(chǎn)品的貿(mào)易成本進(jìn)一步攀升

2021-2022年,全球化肥產(chǎn)品的貿(mào)易成本不斷攀升,化肥產(chǎn)品貿(mào)易成本仍居高不下。

氮肥方面,目前歐洲天然氣價(jià)格期貨價(jià)格比一年前高出約 10 倍。而天然氣作為生產(chǎn)氮肥的重要原料,通常占制造商成本的 80 %左右,能源上漲提升了氮肥的制造成本,進(jìn)而拉動(dòng)全球貿(mào)易成本；磷肥方面,目前國(guó)際硫磺價(jià)格和貨源成本持續(xù)推漲,對(duì)磷肥生產(chǎn)成本造成很大壓力；鉀肥方面,隨著對(duì)全球鉀肥主要供應(yīng)國(guó)-俄羅斯和白俄羅斯的制裁升級(jí),鉀肥貿(mào)易貨緊價(jià)揚(yáng)。

依據(jù) 2020 年至 2022 年全球化肥的進(jìn)口量和進(jìn)口金額,推算出全球化肥產(chǎn)品的平均進(jìn)口單價(jià),2022 年 Q1 全球化肥產(chǎn)品平均價(jià)格為 620 美元/噸,較 2021 年 Q1 的 294 美元/噸同比增長(zhǎng) 110 %。預(yù)計(jì) 2022 年全球化肥貿(mào)易成本將進(jìn)一步攀升。

02貿(mào)易伙伴份額調(diào)整情況分析

2021 年,全球化肥產(chǎn)品主要進(jìn)口國(guó)有巴西、美國(guó)、印度、中國(guó)、法國(guó)、印尼等國(guó)家。選取化肥進(jìn)口前三的巴西、美國(guó)和印度作為分析對(duì)象,分別分析其貿(mào)易伙伴情況。

巴西

巴西是全球化肥第一進(jìn)口國(guó),對(duì)俄羅斯和白俄羅斯的化肥進(jìn)口依賴較強(qiáng),2021 年巴西化肥總進(jìn)口量 4157 萬(wàn)噸,其中從俄羅斯和白俄羅斯進(jìn)口化肥量占比約 28 %。2022 年 Q1 巴西化肥主要進(jìn)口來(lái)源國(guó)分布與 2021 年相似,表面來(lái)看,俄烏沖突對(duì)巴西化肥進(jìn)口的影響不大,實(shí)則不然。一艘船從俄羅斯到巴西平均需要 30 到 40 天,所以當(dāng)下巴西 1-3 月份進(jìn)口化肥數(shù)量統(tǒng)計(jì)的正是俄羅斯 2 月份之前發(fā)出的化肥產(chǎn)品,彼時(shí)俄羅斯還未禁止向“不友好”國(guó)家出口化肥。

當(dāng)前,巴西正從俄羅斯獲得最后一批急需的化肥,數(shù)十艘滿載化肥的俄羅斯船只駛往巴西,最后一艘船將于 5 月初卸貨完畢。預(yù)計(jì)巴西 5 月和 6 月的化肥進(jìn)口量將下滑,今年下半年,地區(qū)沖突對(duì)巴西化肥進(jìn)口的影響將會(huì)更大。未來(lái)巴西與俄羅斯做生意的成本更高,也更困難,巴西的化肥貿(mào)易份額或?qū)⑾蛑袊?guó)和加拿大傾斜。

同時(shí),巴西聯(lián)邦政府也采取一系列的措施確保巴西化肥供應(yīng)。3 月 11 日,巴西聯(lián)邦政府公布《國(guó)家化肥計(jì)劃》,旨在通過(guò)進(jìn)一步增加產(chǎn)量來(lái)降低巴西化肥進(jìn)口依賴性。巴西農(nóng)業(yè)部長(zhǎng)在發(fā)布會(huì)上表示,該計(jì)劃并非只為解決眼前危機(jī),而是為使巴西能夠完全克服這一中長(zhǎng)期挑戰(zhàn),通過(guò)加大投入增產(chǎn)提效,使農(nóng)企不再受化肥緊缺問(wèn)題困擾。據(jù)悉,該計(jì)劃主要內(nèi)容包括對(duì)現(xiàn)有肥料工廠、項(xiàng)目進(jìn)行現(xiàn)代化改造,提高肥料生產(chǎn)鏈競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),擴(kuò)大對(duì)肥料與植物營(yíng)養(yǎng)產(chǎn)業(yè)鏈研發(fā)、創(chuàng)新和發(fā)展的投資,推動(dòng)農(nóng)牧基礎(chǔ)設(shè)施轉(zhuǎn)型等。

美國(guó)

美國(guó)作為全球化肥第二進(jìn)口國(guó),相較巴西而言,對(duì)俄羅斯和白俄羅斯的化肥進(jìn)口依賴較小,2021 年美國(guó)化肥總進(jìn)口量為 2843 萬(wàn)噸,其中從俄羅斯和白俄羅斯進(jìn)口化肥量占比約 15 %。美國(guó)的化肥貿(mào)易伙伴主要是加拿大,無(wú)論是 2021 年還是 2022Q1 ,美國(guó)從加拿大進(jìn)口的化肥數(shù)量都占其總進(jìn)口量的 46 %。所以,未來(lái)美國(guó)的化肥貿(mào)易份額或?qū)⑾蚣幽么蠛椭袞|地區(qū)傾斜。

印度

印度作為全球化肥第三進(jìn)口國(guó), 2021 年印度化肥總進(jìn)口量為 1850 萬(wàn)噸,其中從俄羅斯和白俄羅斯進(jìn)口化肥量占比約 11 %。未來(lái)印度的化肥貿(mào)易份額或?qū)⑾蛑袊?guó)和中東地區(qū)傾斜；需要注意的是,全球鉀肥產(chǎn)品集中度高,寡頭壟斷,加拿大、俄羅斯和白俄羅斯三個(gè)國(guó)家的鉀肥出口量穩(wěn)居全球鉀肥出口量前三位,占比約 73 %,隨著對(duì)俄羅斯和白俄羅斯的制裁升級(jí),印度在鉀肥方面的進(jìn)口會(huì)更依賴于加拿大,或?qū)⑻嵘幽么笤谟《然寿Q(mào)易中的份額。

03化信觀點(diǎn)

新冠疫情反復(fù),各國(guó)政府對(duì)于糧食安全問(wèn)題愈加重視,對(duì)農(nóng)業(yè)扶持力度加大,一些政府向農(nóng)民提供額外補(bǔ)貼,以支撐農(nóng)民在化肥價(jià)格上漲的情況下購(gòu)買(mǎi)化肥；此外,國(guó)際農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格大幅上漲,糧食收益率有所提升,從而提高了農(nóng)民種糧的積極性。因此,在各國(guó)政府支持和農(nóng)民種糧意愿上升的推動(dòng)下,全球化肥需求量進(jìn)一步上升。

然而,受地緣政治影響,2022 年全球化肥或?qū)㈤L(zhǎng)期偏緊供應(yīng)。最直接的表現(xiàn)就是全球化肥貿(mào)易數(shù)量減少、貿(mào)易成本攀升以及部分國(guó)家貿(mào)易伙伴亟待調(diào)整,尤其是對(duì)俄羅斯和白俄羅斯化肥依賴性較強(qiáng)的巴西,或?qū)⒓訌?qiáng)與中國(guó)和加拿大的化肥貿(mào)易。

對(duì)于我國(guó)而言,當(dāng)前氮肥和磷肥的自給率均大于 100 %,呈現(xiàn)供大于求的現(xiàn)狀；然而鉀肥的自給率僅有 55 %左右,缺口較大。地區(qū)沖突或?qū)ξ覈?guó)鉀肥貿(mào)易產(chǎn)生影響。2022 年 2 月 15 日,中方鉀肥進(jìn)口談判小組與加拿大鉀肥公司就 2022 年度鉀肥進(jìn)口合同達(dá)成一致,合同價(jià)格為 590 美元/噸 CFR ,處于國(guó)際鉀肥市場(chǎng)洼地,很好地保障了我國(guó)鉀肥的供應(yīng)。未來(lái),我國(guó)鉀肥行業(yè)將繼續(xù)堅(jiān)持國(guó)產(chǎn)、境外、進(jìn)口“三條腿”并行,逐步提高鉀肥自給率,繼續(xù)提升我國(guó)在國(guó)際鉀肥市場(chǎng)話語(yǔ)權(quán)。

作者：楊樹(shù)靜(中國(guó)化信資訊顧問(wèn))